芯耀
267
近日，在行家說『2025 MLED商業(yè)化高峰論壇』上，多家企業(yè)高管就Micro LED AR眼鏡的商業(yè)化進展及應用挑戰(zhàn)進行了深入探討。
行家們均對Micro LED AR眼鏡發(fā)展持樂觀態(tài)度。他們預測，2025年其出貨量在50萬臺左右，主要為單色產品；全彩顯示有望在2026年小批量出貨，整體市場突破百萬臺出貨；2027年會迎來大批量。
值得一提的是，Micro LED AR眼鏡也成為會議演講“神器”，消費者接受度不斷提高。 與會期間，賽富樂斯戰(zhàn)略副總裁申辰佩戴了Micro LED AR眼鏡。據(jù)他介紹，該設備重量控制在40克以內，在展廳高亮環(huán)境持續(xù)運行下，設備自晨間滿電狀態(tài)開啟后，連續(xù)執(zhí)行操作調試、演講收聽及臺上展示等任務，當前電量顯示79%。以下為部分行家觀點，略有刪減：
綜合研判，2024至2025年Micro LED AR眼鏡整體市場容量預計約為60-80萬臺。需特別說明的是，此統(tǒng)計涵蓋部分搭載其他方案的存量產品，具體需從終端消費者交付量、產業(yè)鏈生產提前量兩個維度展開分析。從終端消費者交付量來看，截至目前，單一領先品牌的單色Micro LED眼鏡終端交付量已達數(shù)萬臺。結合多家品牌的市場表現(xiàn)，預計2025年消費者實際獲取的Micro LED眼鏡總量將突破幾十萬臺量級。從供應鏈傳導機制看，核心元器件（如IC驅動芯片與顯示模組）通常需提前3-6個月啟動備貨。例如為保障"雙十一"銷售節(jié)點的產品供應，產線往往需于當年8-9月完成量產。故產業(yè)鏈實際產出節(jié)奏必然顯著領先于終端銷量數(shù)據(jù)。所以聚焦技術演進趨勢，我認為單綠色信息提示類眼鏡正呈現(xiàn)三大關鍵突破：一是成本下探與價格普惠化，驅動終端市場滲透率加速提升；二是功耗持續(xù)優(yōu)化，結合結構減重（目標<40克）顯著改善佩戴體驗；三是量產成熟度增強，2025年單綠色產品放量潛力可觀。不過，對終端消費者而言，百萬級年銷量并非高門檻，核心制約在于產業(yè)鏈協(xié)同能力?；诋斍肮渼討B(tài)預判，我們認為：1）2025年硅基Micro LED單綠色顯示屏IC需求量，保守預估超50萬片；2）終端整機供應能力，因應新品備貨周期，年度產能規(guī)劃已突破50萬臺。
當前，MicroLED 作為 AR 眼鏡的核心光源技術方案備受關注。伴隨 AR 眼鏡市場的加速擴張，其智能形態(tài)對集成顯示功能的需求趨勢日益凸顯。值得關注的是，根據(jù)5月SID展與多家行業(yè)頭部企業(yè)的深度交流，我們獲悉明確信號：多家公司已制定彩色 AR 眼鏡的量產規(guī)劃?；诖耸袌鰟酉?，我們綜合研判： 1）短期內，單色 Micro LED AR眼鏡市場預計將保持持續(xù)增長態(tài)勢。2）量產級彩色 Micro LED AR眼鏡產品有望于2026 年面市，在彩色產品帶動下，整體市場預估突破百萬臺。3）Micro LED AR 眼鏡市場的規(guī)模增量及增速爆發(fā)點，預計將在 2027 年顯現(xiàn)。關于 AR 眼鏡的技術演進與市場節(jié)奏，我的核心判斷與大家判斷基本一致：預計今年及明年市場仍將以單色產品為主導；2026年將進入彩色產品的小批量量產階段；2027年有望實現(xiàn)彩色產品的大規(guī)模量產并真正進入消費端。
相較之下，我對單綠產品的市場前景持相對謹慎態(tài)度，該產品在C端場景的接受度存在一定局限。一個直觀的體驗是：當前的單色顯示在面對大模型生成的非文本信息（如圖表、圖片）時，在信息強化與提示效果上存在不足，用戶體驗顯著受限?；诖?，我對單色產品的短期市場容量預估約為10萬臺量級。我推測：即便在未來，綠色單色的增長空間也相對有限。然而，彩色產品的突破將是市場爆發(fā)的關鍵轉折點：一旦量產成熟，市場有望快速突破百萬臺量級，并在 2027 年躍升至千萬臺以上規(guī)模。目前美國幾大頭部廠商均按類似的技術與量產路線圖推進。作為核心供應鏈企業(yè)，我們的核心策略在于：同步聚焦產能建設與技術研發(fā)，確保在市場需求爆發(fā)時具備及時、可靠的交付能力。而針對Micro LED AR眼鏡應用挑戰(zhàn)，綜合行家們看法：Micro LED AR眼鏡目前的核心挑戰(zhàn)集中體現(xiàn)在以下幾個方面：彩色化、良率提升、功耗控制、分辨率以及成本。其中，在提升分辨率的同時維持亮度要求會顯著推高單位面積的電流密度，這一變化使得光效優(yōu)化與色彩表現(xiàn)（如色域、均勻性）成為尤為關注的技術難點。
